Acționarii Fondului Proprietatea au fost convocați, pe 29 septembrie, pentru a stabili ce se întâmplă cu administrarea Fondului, pe ordinea de zi a Adunării Generale fiind atât numirea IRE AIFM HUB ca administrator, cât și anularea procesului actual de selecție, punct cerut de un grup de acționari ce dețin peste 5% din FP, dar și numirea unui alt administrator sau chiar prelungirea mandatului Franklin Templeton.
Potrivit unui raport transmis Bursei de Valori București, Franklin Templeton International Services S.A R.L., a publicat Convocatorul Adunarilor Generale Extraordinara („AGEA”) si Ordinara („AGOA”) ale Actionarilor Fondul Proprietatea S.A. convocate pentru data de 29 septembrie 2025 (prima convocare), aprobat de Comitetul Reprezentantilor Fondului Proprietatea in data de 13 august 2025.
Astfel, pe ordinea de zi se afla aprobarea anulării procesului actual de selecție a administratorului de fond de investiții alternative și administrator unic, lansat în urma hotărârii adunării generale ordinare a acționarilor FP nr. 9 din data de 25 septembrie 2023. (Punct introdus pe ordinea de zi la solicitarea unui grup de acționari care deține mai mult de 5% din capitalul social), precum si aprobarea demarării de către Comitetul Reprezentanților a unui nou proces de selecție a unui administrator de fond de investiții alternative („AFIA”) și administrator unic al FP și introducerea, printre altele, a condiției de selecție conform căreia administratorul de fond de investiții alternative și administrator unic propus să dețină active în administrare cel puțin egale cu valoarea activelor FP („Noul Proces de Selecție”). (Punct introdus pe ordinea de zi la solicitarea unui grup de acționari care deține mai mult de 5% din capitalul social).
Tot la solicitarea grupului de actionari, AGA va decide asupra mandatării Comitetului Reprezentanților cu întocmirea unui raport comparativ detaliat privind primele trei oferte rezultate în urma Noului Proces de Selecție, prezentarea raportului către acționari și supunerea spre votul acestora a candidaților corespunzători primelor trei oferte selectate.
Sub rezerva neaprobării punctelor 1 și/sau 2 de pe ordinea de zi AGOA, AGA va decide asupra aprobarii
” i. numirii IRE AIFM HUB S.a R.L., o societate cu răspundere limitată care îndeplinește condițiile de administrator de fonduri de investiții alternative („AFIA”) conform articolului 101-1 din Legea luxemburgheză din 17 decembrie 2010 privind organismele de plasament colectiv, cu modificările ulterioare, având sediul social la 28 Boulevard d’Avranches 1160 Luxembourg, Marele Ducat de Luxemburg, înregistrată la Registrul Comerțului și Societăților din Luxemburg sub numărul B 245918, fiind candidatul propus de Comitetul Reprezentanților în urma procedurii de selecție desfășurate în baza Hotărârii AGOA nr. 9/25 septembrie 2023 („Candidatul”), ca administrator unic al Fondului Proprietatea, care acționează și ca AFIA al Fondului Proprietatea, pentru o durată de patru (4) ani începând cu 1 aprilie 2026 (cu condiția ca toate cerințele legale privind numirea noului AFIA și administrator unic al Fondului Proprietatea să fie finalizate până la 31 martie 2026, inclusiv) și până la 31 martie 2030, inclusiv; dacă va fi numit, Candidatul își va exercita mandatul sub un model de consultanță, având drept consultant pe Impetum Management S.R.L., o societate românească de consultanță, care va oferi consultanță Candidatului în acest scop; conform acestui model, consultantul, pe baza expertizei sale locale din România, va oferi sprijin Candidatului în legătură cu funcția de administrare a portofoliului, astfel cum aceste aranjamente sunt detaliate în Contractul de Consultanță, care se va încheia într-o formă substanțial similară cu cea prezentată în materialele suport aferente acestui punct de pe ordinea de zi a AGOA.
ii. obiectivelor propuse pentru noul AFIA respectiv: (a) un obiectiv investițional constând în maximizarea randamentului pentru acționari și creșterea valorii activului net pe acțiune prin investiții preponderent în acțiuni românești și valori mobiliare românești, astfel cum este prevăzut în Declarația de Politică Investițională actuală a Fondului Proprietatea, care se va aplica până la obținerea aprobărilor necesare din partea acționarilor și a autorităților de reglementare pentru o nouă declarație de politică investițională, ce va fi propusă de noul AFIA după intrarea în vigoare a numirii sale; (b) un nou obiectiv investițional care va consta în livrarea unui profil atractiv riscrandament pentru acționari, inclusiv creșterea valorii activului net pe acțiune, printr-un portofoliu diversificat de investiții preponderent în acțiuni românești și instrumente financiare legate de acțiuni, inclusiv tranzacții prin care Fondul Proprietatea poate obține expunere indirectă la companii nelistate cu potențial ridicat de creștere, și care se va aplica odată cu obținerea aprobărilor necesare din partea acționarilor și a autorităților de reglementare pentru o nouă declarație de politică investițională, ce va fi propusă de noul AFIA după intrarea în vigoare a numirii sale; (c) obiective de performanță constând în Obiectivul de Discount și Obiectivul VAN, în conformitate cu obiectivele de performanță aplicabile actualului AFIA, astfel cum sunt prevăzute în Declarația de Politică Investițională actuală a Fondului Proprietatea, care se vor aplica până la obținerea aprobărilor necesare din partea acționarilor și a autorităților de reglementare pentru o nouă declarație de politică investițională, ce va fi propusă de noul AFIA după intrarea în vigoare a numirii sale; și (d) un Obiectiv de Randament, noul AFIA având ca obiectiv obținerea unei rate interne de rentabilitate de 8% pe an, compusă din randamente provenite din aprecierea prețului acțiunilor, dividende și răscumpărări de acțiuni, care se va aplica odată cu obținerea aprobărilor necesare din partea acționarilor și a autorităților de reglementare pentru o nouă declarație de politică investițională, ce va fi propusă de noul AFIA după intrarea în vigoare a numirii sale;
iii. principalelor condiții de remunerare propuse pentru noul AFIA sunt structurate în două faze: (a) comisioane aplicabile pentru administrarea portofoliului conform strategiei de investiții existente a Fondului Proprietatea, care vor consta într-un comision de bază de 1,20% pe an, aplicat la capitalizarea de piață a Fondului Proprietatea, sub rezerva unui comision minim de 1,8 milioane EUR pe an, care se va aplica în cazul în care capitalizarea de piață a Fondului Proprietatea scade sub pragul de 150 milioane EUR, și un comision de distribuție de 1,75% aplicat distribuțiilor (răscumpărări de acțiuni și dividende); și (b) comisioane aplicabile pentru administrarea portofoliului conform strategiei de investiții ce va fi propusă de noul AFIA după intrarea în vigoare a numirii sale și sub rezerva obținerii aprobărilor necesare din partea acționarilor și a autorităților de reglementare, unde comisionul de bază va fi agregatul dintre 1,20% pe an aplicat la VAN ajustată (prin raportare la discount-ul NAV față de prețul de tranzacționare) a activelor portofoliului existent, 1,50% pe an aplicat la valoarea activului net a noilor investiții directe, 0,5% pe an aplicat la numerar și echivalente de numerar, precum și un comision de performanță de 15% din profitul realizat peste un prag de performanță anual de 8% calculat pe baza randamentului total al prețului acțiunii (AFIA – în mod direct sau prin intermediul consultantului – având obligația de a reinvesti 50% din comisionul de performanță în acțiuni ale Fondului Proprietatea, sub rezerva unui plafon maxim de deținere de 5% din capitalul social total emis al Fondului Proprietatea, plafon aplicabil deținerilor AFIA și consultantului, avute în vedere în mod cumulat);
și iv. termenilor, precum și semnării Contractului de Administrare (substanțial în forma prezentată în documentația suport) între Fondul Proprietatea și Candidat, doamna Ilinca von Derenthall, președintele Comitetului Reprezentanților, este împuternicită (cu posibilitatea de a fi înlocuită de un alt membru al Comitetului Reprezentanților) să semneze Contractul de Administrare menționat mai sus și și să îndeplinească/semneze orice acte și fapte juridice conexe necesare, utile și/sau oportune pentru și în numele Fondului Proprietatea.
Acest punct a fost adăugat pe ordinea de zi la solicitarea Comitetului Reprezentanților, în baza mandatului acordat prin hotărârea nr. 9 a adunării generale ordinare a acționarilor FP din data de 25 septembrie 2023 pentru selecția unui AFIA și administrator unic al FP, reprezentând rezultatul procesului de selecție menționat anterior, astfel finalizat.
La începutul lunii mai, Comitetul Reprezentanților Fondului Proprietatea a selectat un candidat preferat, în procesul de selecție a unui nou administrator, respectiv IRE AIFM HUB S.a R.L. (“IRE AIFM“), un AFIA cu sediul in Luxemburg, în parteneriat cu Impetum Management S.R.L. (“Impetum“), o firma românească de consultanță în managementul activelor, conform unui anunț transmis Bursei de Valori București.
Un alt punct se refera la aprobarea numirii unui nou administrator unic al Fondului Proprietatea, care va acționa în calitate de administrator de fond de investiții alternative, pentru un mandat de patru (4) ani începând cu data de 1 aprilie 2026 (cu condiția ca toate cerințele legale privind numirea noului administrator unic al Fondului Proprietatea, care va acționa în calitate de administrator de fond de investiții alternative, să fie finalizate până la data de 31 martie 2026, inclusiv) și până la data de 31 martie 2030, inclusiv, conform prevederilor legale în vigoare. Aprobarea acestui punct de pe ordinea de zi a AGOA conduce la anularea procesului actual de selecție a administratorului de fond de investiții alternative și administrator unic, lansat în urma hotărârii adunării generale ordinare a acționarilor FP nr. 9 din data de 25 septembrie 2023. Comitetul Reprezentanților este astfel împuternicit (i) să negocieze proiectul contractului de administrare, care va fi supus aprobării de către adunarea generală ordinară a acționarilor; și (ii) să îndeplinească toate formalitățile relevante pentru autorizarea și finalizarea numirii în conformitate cu acest punct.
Votarea asupra acestui punct de pe ordinea de zi este condiționată de primirea propunerilor de candidați eligibili din partea oricărui acționar al Fondului Proprietatea. Propunerile pot fi transmise până la data de 3 septembrie 2025, ora 5:00 PM (ora României), și trebuie depuse la sediul social al Societății din București, Strada Buzești nr. 76-80, etaj 7, Sector 1, cod poștal 011017, România, sau prin e-mail la adresa agafp@fondulproprietatea.ro, cu semnătură electronică calificată conform Legii nr. 214/2024 privind utilizarea semnăturii electronice, a mărcii temporale și prestarea serviciilor de încredere bazate pe acestea. Propunerile, însoțite de documente care atestă calificarea profesională a candidatului și dovezi privind deținerea licențelor necesare pentru administrarea Fondului Proprietatea, vor fi publicate pe pagina de Internet a Societății și vor fi actualizate zilnic.
O alta varianta de pe ordinea de zi este aprobarea reînnoirii mandatului Franklin Templeton International Services S.à r.l., o societate cu răspundere limitată, cu sediul social în 8A rue Albert Borschette, L-1246 Luxemburg, înregistrată în Registrul Comerțului și Societăților din Luxemburg sub numărul B 36.979, în calitate de administrator unic al Fondului Proprietatea, care acționează și în calitate de administrator de fond de investiții alternative al Fondului Proprietatea, începând cu data de 1 aprilie 2026 („Noul Mandat”), sub rezerva ca nici punctul 5, nici punctul 6 de pe ordinea de zi a prezentei AGOA să nu fie aprobate de către AGOA.
Reînnoirea mandatului Franklin Templeton International Services S.à r.l. este condiționată de semnarea de către Franklin Templeton International Services S.à r.l. și Fondul Proprietatea a unui contract de administrare aferent Noului Mandat, înainte de data de 1 aprilie 2026. Lista care conține datele referitoare la Franklin Templeton International Services S.à r.l. (inclusiv denumirea, sediul, licența, dovada înregistrării în Registrul Comerțului, dovada înregistrării în registrul public al ASF) este publicată pe pagina de internet a Societății și este disponibilă la sediul acesteia pentru informarea acționarilor. Comitetul Reprezentanților este autorizat să negocieze durata mandatului, termenii comerciali și proiectul contractului de administrare înainte de convocarea adunării generale a acționarilor pentru aprobarea noului contract de administrare.
Acest punct a fost inclus pe ordinea de zi de către Administratorul Fondului, în conformitate cu Articolul 19 alineatul (3) din Actul Constitutiv al Fondului, care prevede că AFIA va asigura includerea pe ordinea de zi a adunării generale ordinare a acționarilor a punctelor care acordă opțiuni privind: (i) aprobarea reînnoirii mandatului AFIA, (ii) numirea unui nou AFIA în conformitate cu prevederile legale în vigoare, acționarii având dreptul de a propune candidați pentru respectiva funcție.
*AGA va decide și distribuirea de dividende
Totodată, pe ordinea de zi este și aprobarea distribuirii de dividende în sumă brută totală de 37.200.000 lei din rezultatul reportat nerepartizat al FP aferent anului 2024, ceea ce înseamnă un dividend brut pe acțiune de 0,0122825494 lei, punctul fiind solicitat tot de grupul de acționari care a contestat selecția administratorului.
Fondul Proprietatea deține participații în companii strategice precum Aeroporturi București, Administrația Porturilor Maritime Constanța, Salrom și Alro, având o evaluare bursieră de aproximativ 1,3 miliarde lei.
| Știri BVB