Investițiile alternative sunt așteptate să depășească 32 de trilioane de dolari,până în 2030, impulsionate în mare parte de susținerea investitorilor bogați, potrivit unui raport al Preqin, citat de CNBC.
Activele totale administrate în domeniul investițiilor alternative – inclusiv capital privat, fonduri speculative, imobiliare, capital de risc, infrastructură, resurse naturale și credit privat – sunt prevăzute să crească cu 60% în următorii cinci ani, potrivit firmei de cercetare.
Revenirea IPO-urilor și a fuziunilor, scăderea ratelor dobânzilor și boom-ul inteligenței artificiale vor impulsiona un nou ciclu de creștere pe piețele private, conform raportului. Activele din creditul privat sunt așteptate să se dubleze până la 4,5 trilioane de dolari până în 2030.
Pentru a alimenta următorul val de creștere, industria de capital privat pariază pe investitori bogați. Raportul arată că persoanele cu avere netă extrem de mare (definite de obicei ca investitori cu 30 de milioane de dolari sau mai mult), birourile familiale și administratorii de averi private vor reprezenta cel puțin 30% până la 40% „în ciclurile viitoare”.
„Odată cu reechilibrarea instituțională, averea privată poate acționa ca o sursă alternativă de capital”, se arată în raport. „Mulți administratori mai mari anticipează o dublare a capitalului privat atras pe termen scurt.”
Marea întrebare este dacă birourile familiale și cei ultra-bogați îi urmăresc și pe investitorii instituționali.
Alocările de birouri familiale către capital privat au scăzut de la 26% din portofoliile lor în 2023 la 23% în 2025, conform unui sondaj Goldman Sachs privind birourile familiale. În același timp, birourile familiale și-au mărit alocarea către acțiuni publice.
De asemenea, birourile familiale se concentrează mai mult pe investițiile directe, ocolind fondurile și cumpărând direct acțiuni în companii, conform sondajelor.
Odată cu revenirea activității tranzacțiilor, unele sondaje sugerează că birourile familiale și investitorii ultra-bogați intenționează să înceapă să investească mai mult. Un sondaj realizat de BNY Wealth a arătat că 55% dintre birourile familiale chestionate intenționează să își mărească alocarea către fonduri de capital privat în următoarele 12 luni – cea mai mare valoare din orice clasă de active.
| Știri BVB