Update articol:

Trei bănci nu au trecut testul de stres al UE

bce

Trei bănci din Uniunea Europeană nu au reușit să îndeplinească cerințele obligatorii de capital într-un test de stres în cadrul căruia o sumă teoretică de 496 de miliarde de euro (546 de miliarde de dolari) a fost ştearsă din rezervele lor, a anunţat vineri autoritatea de supraveghere bancară a UE.

Testele de stres bancare au devenit o caracteristică în Europa și Statele Unite după criza financiară globală din 2008, când contribuabilii au fost nevoiți să salveze unii creditori subcapitalizați. Ele fac acum parte din supravegherea de rutină pentru  asigurarea că băncile pot susține în continuare economia chiar și în vremuri  tensionate.

Autoritatea Bancară Europeană (EBA) a declarat că testul a acoperit 70 de bănci, cu 20 mai multe decât în 2021, cu 57 din zona euro, al căror test a fost supravegheat de Banca Centrală Europeană, reprezentând aproximativ 75% din activele bancare din UE. Rezultatul a scos la lumină în special mai mulți creditori germani, care au încheiat testul cu amortizări modeste de capital.

Dintre cele 14 bănci germane testate, 8 au fost sub media UE pentru CET1 și rata de levier, în timp ce 6 au fost peste. Cele care au fost mai sus au fost în primul rând filiale ale giganților bancari americani, precum Goldman și JPMorgan, sau diviziile de finanțare ale unor companii precum Volkswagen Bank.

La Banque Postale din Franța, al cărei capital a fost aproape total șters în scenariul advers, a declarat că testul nu reflectă o modificare a unei noi reguli de contabilitate care ar modera impactul șocurilor pieței.

EBA nu a numit cele trei bănci care au căzut testul.

În ceea ce EBA a descris ca fiind cel mai dur test de până acum, instituţia a examinat impactul unui scenariu de trei ani, până în 2025, al pierderilor de credit, de piaţă şi de risc operaţional asupra amortizorului de capital de bază obligatoriu al unei bănci. Testul a inclus o contracţie economică cumulată de 6% şi scăderi mari ale preţurilor proprietăţilor.

Băncile au început testul împotriva șocurilor teoretice cu un tampon mediu de 15% din activele lor ponderate la risc și au acumulat pierderi de 496 de miliarde de euro în timpul testului, epuizând rezervele de capital cu 459 de puncte de bază, până la o medie de 10,4% până la sfârșitul celui de-al treilea an al testului.

„Subminarea încrederii”

Aceasta a fost o reducere mai mică decât runda trecută, parţial datorită profitabilităţii mai bune, impactului reformelor de reglementare de la criza financiară globală şi calităţii mai bune a activelor la începutul testului, a spus EBA.

Federația Bancară Europeană a declarat că rezultatele au reafirmat rezistența sectorului bancar din UE.

Deşi nu există niciun prag de promovare sau de eşec, autorităţile de supraveghere bancară folosesc rezultatele pentru a evalua dacă băncile trebuie să deţină capital suplimentar în plus faţă de rezerva lor de bază obligatorie, cunoscută sub denumirea de cerinţă totală de capital SREP sau TSCR.

”În scenariul advers, toate băncile, cu excepţia a trei, îndeplinesc TSCR”, a spus EBA.

Aceasta a adăugat că patru bănci nu şi-au îndeplinit cerinţa obligatorie privind raportul de levier, o măsură mai largă a capitalului faţă de totalul activelor. ”Pentru trei dintre ele, diferenţa este mică, în timp ce îndeplinesc TSCR bazat pe risc”,  spune EBA.

EBA a spus că în anul trei din test, 37 de bănci au scăzut sub nivelurile de capital care declanşează restricţii ale plăţilor, cunoscute sub numele de suma maximă distribuibilă sau MDA.

EBA a declarat că a efectuat, de asemenea, o analiză ad-hoc a deţinerii de obligaţiuni ale băncilor şi o evaluare a pierderilor nerealizate, pentru a înţelege evoluţia potenţială a acestor pierderi într-un moment de creştere a ratelor dobânzilor.

Deutsche Kreditwirtschaft, o asociație-umbrelă care reprezintă industria financiară germană, a declarat că rezultatele au dovedit că băncile germane sunt „rezistente”, dar a criticat abordarea BCE.

„Rezultatele multor bănci europene au fost înrăutățite de sumele aplicate de BCE în etapele ulterioare ale procesului, iar pierderile de capital legate de stres au crescut semnificativ”, se arată în comunicat. „Această abordare pune în pericol încrederea participanților pe piață”.

O analiză ad-hoc a deținerii de obligațiuni ale băncilor pe fondul creșterii rapide a ratelor dobânzilor a arătat că pierderile nerealizate au totalizat 73 de miliarde de euro în februarie, dar acestea s-ar putea tripla dacă economia blocului ar suferi un stres sever.